Análisis agregado y anonimizado de los 335.152 deudores morosos del Fondo Solidario de Crédito Universitario, a partir de la nómina publicada por el Consejo de Rectoras y Rectores de las Universidades Chilenas para el año tributario 2026.
Año tributario:(faltan 2018-2020 · solicitud Transparencia)
Cada uno de los 335.152 deudores asignado a una categoría única combinando perfil profesional (LinkedIn) y patrimonio declarado.
Perfiles (donut)
Resumen del cruce
Distribución por rango de deuda (UTM)
UTM = Unidad Tributaria Mensual, unidad legal de la deuda. Conversión vigente al 2026-04-17: 1 UTM = $69.889 CLP ≈ US$ 78,85.
Síntesis
Conclusiones del análisis
Los hallazgos organizados por dimensión, con su cifra principal y explicación contextual. Cada bloque agrupa las cuñas relevantes del Insights e interpreta qué revelan sobre el FSCU como política pública.
01
Bloque 1 · Diagnóstico
Un problema de $4 billones de pesos
La cartera vencida del Fondo Solidario asciende a 57,5 millones de UTM · $4,02 billones CLP · US$ 4,54 mil millones, equivalente al 1,38% del PIB chileno. Acumula 30 años de créditos sin pagar y sigue creciendo: en 4 años aumentó +54,4% en UTM (muy por encima de la inflación, que subió 12% en el mismo período). Cada año ingresan más deudores de los que salen: el saldo neto 2022-2026 es +93.024 personas.
Cartera vencida
$4,02 bln CLP
1,38% del PIB
Crecimiento 2022-2026
+54,4%
UTM · 4,5× la inflación
Saldo neto anual
+93.024
deudores netos en 4 años
02
Bloque 2 · Cronicidad
No es morosidad coyuntural, es estructural
258.596 deudores (77,2% del total 2026) estuvieron presentes en las 5 nóminas desde 2022 sin interrupción. De ellos, la mayoría (247.300) tiene cada año una deuda mayor que la anterior: acumulan intereses pero no pagan. Sólo 13.174 personas (3,9%) ingresaron en 2026 sin historial previo. El patrón contradice la hipótesis de morosidad temporal. La deuda mediana de los crónicos pasó de 81 UTM en 2022 a 152 UTM en 2026 (+87%).
⚠️ Trampa de morosidad
La probabilidad de salir de la nómina cae con la antigüedad: 14,85% para quien lleva 1 año, 8,19% para 2 años, 4,62% para 3, y apenas 2,85% para los que llevan 4 o más. El sistema no rescata a los crónicos — los consolida.
Crónicos 5 años
258.596
77,2% del 2026
Deuda crónicos (mediana)
81 → 152 UTM
+87% en 4 años
Tasa recuperación
5,27%/año
salidas + pagos parciales
03
Bloque 3 · Perfil
No son los más pobres
El FSCU fue diseñado para egresados sin capacidad de pago. Los datos contradicen parcialmente ese supuesto: 118.579 deudores (35%) están en el decil 8-10 de avalúo fiscal SII — el 30% más rico en patrimonio declarado. Entre quienes identificamos en LinkedIn, hay 3.628 ejecutivos C-Level y directores morosos, 6.664 académicos (muchos trabajando en las mismas universidades acreedoras), y 17.871 empleados de empresas grandes (Codelco, Arauco, BCI, Santander, BancoEstado — incluyendo bancos que cobran créditos). El perfil socioeconómico predominante es "Medio Alto", no las capas más pobres. La paridad de género es 54% hombres / 46% mujeres.
Alto patrimonio
118.579
decil 8-10 SII
Ejecutivos C-Level
3.628
en LinkedIn
Académicos
6.664
muchos en sus propias U.
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Bloque 4 · Cobranza
El sistema de cobranza es desigual
De las 26 universidades del CRUCH que administran el Fondo Solidario, sólo 8 ejercen cobranza judicial directa — las demás se apoyan exclusivamente en la retención de impuestos vía Tesorería. La U. de Chile lidera ampliamente con 2.129 demandas contra sus propios ex-alumnos (12% de sus deudores), seguida a distancia por U. de Valparaíso (436), U. del Bío-Bío (329) y UTEM (306). Los deudores FSCU no sólo deben al Fondo: 72.014 (21,5%) tienen causas de cobranza en PJUD, y los bancos privados (BancoEstado, Itaú, BCI, Scotiabank, Banco de Chile) suman 45.310 demandas — 4× más que la propia Tesorería (10.256). Son deudores multi-endeudados, no sólo incumplidores con el Estado.
Demandados por deuda
72.014
21,5% del total
U. de Chile demanda
2.129
12% de sus deudores
Bancos persiguen
45.310
4× más que la TGR
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Bloque 5 · Proyección
Si nada cambia, la cartera llega a $5,47 billones en 2030
Proyección lineal simple basada en los 5 años observados: la cartera vencida crecería +36% en los próximos 4 años, alcanzando 78,3 millones UTM · $5,47 billones CLP · US$ 6,17 mil millones para el 2030. La razón es aritmética: los intereses que se suman cada año (7,3M UTM en 2025→2026) superan varias veces lo recuperado (2,7M UTM). Mientras ese diferencial se mantenga, la deuda crece más rápido de lo que se cobra. Para revertir la tendencia se requeriría: (a) reducir ingresos nuevos — prevención en egreso, (b) acelerar salidas — mecanismos activos de regularización o condonación focalizada, (c) quebrar la trampa de los crónicos — segmento de 247k personas donde la probabilidad de pago es 3%.
Cartera 2030 (proyectada)
$5,47 bln CLP
+36% vs 2026
Intereses 2025→2026
7,3M UTM
vs 2,7M recuperados
Crónicos sin rescate
247.300
prob. pago 2,85%/año
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Bloque 6 · Reflexión
Un círculo vicioso con responsabilidades distribuidas
El Fondo Solidario se mantiene como política pública en un equilibrio ineficiente: 1,38% del PIB atrapado en una cartera que crece 2× la inflación, el 77% de los deudores son crónicos de 5 años, el patrimonio y los cargos jerárquicos de muchos morosos sugieren que podrían pagar pero no lo hacen, y la cobranza judicial se concentra en pocas universidades. Las 18 restantes dependen de la retención automática de TGR — un mecanismo pasivo. Los datos no acusan a los deudores individuales: revelan un diseño que premia la permanencia morosa por encima de la regularización. La proyección a 2030 muestra que sin intervención estructural, la cartera seguirá creciendo y la tasa de recuperación seguirá bajando. La pregunta de política pública ya no es cómo cobrar, sino qué costo social tiene mantener este statu quo.
Ranking del año tributario 2026
Top 100 deudores FSCU por monto
Las 100 mayores deudas individuales del Fondo Solidario de Crédito Universitario, ordenadas de mayor a menor. Por razones de privacidad, los registros se publican anonimizados: se muestra la posición, monto en UTM y CLP, universidad acreedora, comuna, edad agrupada, decil de avalúo fiscal y patrimonio total declarado al SII. Se omiten el RUT y el nombre. El archivo con identificadores permanece local y sólo accesible al equipo editorial con autorización.
Ranking detallado
#
UTM
CLP
Universidad
Comuna
Edad
Sexo
Decil
Vehíc.
Propied.
Patrimonio CLP
Cargo (LinkedIn)
Decil de avalúo según SII (1=más bajo, 10=más alto). Patrimonio CLP = avalúo total de propiedades + tasación total de vehículos. Un patrimonio = 0 significa que no hay bienes registrados a nombre del deudor en SII/Registro Civil al momento del cruce. Cargo LinkedIn sólo para el subconjunto rutificado con alta confianza.
Análisis del subconjunto virtuoso
Los que sí pagan
Detrás de la nómina crónica hay una historia silenciosa: las personas que sí lograron regularizar su crédito FSCU. Este análisis identifica quiénes son, cuánto pagaron, desde qué posiciones y en qué universidades, para entender qué distingue al pagador del moroso crónico.
🎯 El hallazgo central
Entre 2022 y 2026, 31.983 personas (9,6% del universo) mostraron comportamiento pagador: 23.218 salieron completamente de la nómina (pago total o condonación) y 8.765 son "crónicos pagando" — siguen figurando pero su deuda baja año a año. En conjunto recuperaron aproximadamente 1,95 millones de UTM (≈ $136 mil millones CLP).
No alcanza para detener el crecimiento de la cartera (que aumenta 7,3M UTM/año solo por intereses), pero revela quiénes son los capaces de salir del problema. Su perfil es inverso al crónico: más patrimonio, sueldos más altos, concentración en industrias extractivas y ciertas universidades con mejor recuperación institucional.
Ranking universidades por % de recuperación
Porcentaje de deudores que SALIERON de la nómina entre 2022 y 2026. La U. Austral destaca con casi 4× el promedio nacional (5,3%).
Top industrias de los que pagan
Minería y metales lidera, seguido de educación y construcción. Contraste directo con el ranking de cronicidad.
Top seniority de los que pagan
Top comunas con más pagos totales
🔍 ¿Por qué la U. Austral recupera mejor?
De las 26 universidades del CRUCH, la Universidad Austral de Chile (sede Valdivia) tiene una tasa de recuperación notablemente superior al promedio: 18,9% de sus deudores salieron de la nómina entre 2022 y 2026 · 4.023 personas. Le siguen a gran distancia la U. de Chile (8,5%), U. de Talca (8,4%) y U. de Magallanes (7,9%). El promedio nacional es 5,3%.
Esta asimetría abre una pregunta política importante: ¿qué hace distinto el administrador del FSCU de la U. Austral? Podría ser una política de cobranza más activa, programas de regularización con beneficios (descuentos, cuotas flexibles), un equipo dedicado al seguimiento de deudores, o una composición de cartera con menor riesgo estructural. La respuesta merece investigación académica: si las 18 universidades que apenas demandan judicialmente adoptaran el modelo Austral, la recuperación nacional podría multiplicarse sin cambios legislativos.
💰 Pagadores tienen más patrimonio
El 50,1% de los "crónicos pagando" y el 48,4% de quienes salieron están en el decil 8-10 de avalúo fiscal (30% más rico por patrimonio). En contraste, sólo el 41,4% de los "crónicos acumulando" está en ese mismo decil. Los pagadores son, en promedio, más ricos.
Este es el hallazgo más políticamente incómodo: el mecanismo de cobranza del FSCU funciona mejor con quienes tienen más capacidad de pago. Los deudores de menor patrimonio — el universo para el cual el crédito solidario fue diseñado — tienden a acumular en vez de pagar. La cobranza es regresiva en la práctica: el sistema captura a los que tienen y deja crecer la deuda de los que no.
⛏️ Mineros pagan más que profesores
Entre los 31.983 pagadores, la industria con más representación es minería y metales (556 personas), seguida de educación primaria/secundaria (527) y construcción (408). En el ranking de crónicos la jerarquía es inversa: los profesores lideran la morosidad estructural.
Los sueldos altos y estables del sector minero chileno (promedio sobre $2M CLP según datos del sector) hacen más efectiva la retención automática de la Tesorería vía devolución de impuestos a la renta: cuando hay ingresos formales considerables, el Estado retiene cada año y la deuda baja. Cuando los ingresos son irregulares, bajos o informales, el mecanismo es ineficaz y los intereses consolidan la deuda. Esta es una evidencia directa de que la arquitectura actual del FSCU asume empleabilidad formal constante — un supuesto que no calza con la realidad de todo egresado universitario.
Análisis de política pública
Estado del FSCU y probabilidad de cobrar
Indicadores consolidados 2022-2026 sobre la salud del Fondo Solidario de Crédito Universitario como política pública: tasa de recuperación, crecimiento de cartera, probabilidad de pago según antigüedad de la morosidad y proyecciones futuras.
⚠️ Trampa de morosidad · probabilidad de salir el año siguiente
A más años llevando moroso, menor es la probabilidad de pagar o salir. Quien lleva 1 año tiene 14,85% de chance de salir; quien lleva 4+ años apenas 2,85%. El sistema no logra rescatar a los crónicos — se consolidan.
Monto promedio según antigüedad en la nómina
Los deudores que llevan 5 años tienen una deuda promedio 8,5× mayor que los nuevos (207 vs 24 UTM). Los intereses son el motor.
Retención por cohorte de ingreso
% de cada cohorte que sigue moroso en 2026. El cohorte 2022 retiene 91,9% después de 4 años — la deserción del problema es mínima.
Balance anual · intereses acumulados vs recuperación
Cada transición, los intereses acumulados superan varias veces la recuperación (salidas + pagos parciales). El saldo siempre es negativo: la cartera crece más rápido de lo que se cobra.
📈 Proyección lineal 2027-2030 (en billones CLP)
Si el trend continúa, en 2030 la cartera alcanzará $5,47 billones CLP (+36% vs 2026). Regresión lineal simple basada en los 5 años observados.
Hallazgos y cuñas
Datos interesantes
Ángulos periodísticos construidos sobre el cruce de la nómina FSCU con datos de patrimonio (SII), perfil profesional (LinkedIn Chile) y exposición judicial (PJUD · Grupo Defensa). Cada hallazgo incluye su cifra principal y una interpretación global.
💡 Tip: haz click en cualquier tarjeta para ver la explicación simple ("como si fueras un niño o un golden retriever").
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🐕 Explicación simple
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📊 Detalle técnico
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Serie histórica 2022-2026
Evolución de la cartera FSCU
5 años de nóminas oficiales del CRUCH, desde el año tributario 2022 al 2026. Incluye flujos año a año: nuevos ingresos, salidas (pago total o condonación), pagos parciales y acumulación de intereses.
Nº deudores por año
Cartera vencida (UTM)
Cartera vencida en CLP
Flujos año a año · ¿quién paga, quién acumula?
Clasificación por RUT comparando nóminas consecutivas: nuevo=ingresó a la nómina · salió=dejó la nómina (pagó total o fue condonado) · pago parcial=monto bajó >1 UTM · acumuló intereses=monto subió >1 UTM · estable=sin cambios significativos.
Evolución deudores por universidad (top 10)
Cronicidad de la morosidad
¿Cuánto se repiten los mismos deudores?
Muchos deudores aparecen en las nóminas año tras año. Este análisis muestra cuántos años consecutivos figura el mismo RUT entre 2022 y 2026.
¿En cuántos años aparece cada deudor?
Sobre el universo total de RUTs vistos en las 5 nóminas. "5" = estuvo moroso en los 5 años sin salir.
Deudores 2026 · ¿estaban también en año X?
De los 335.152 deudores del 2026, qué porcentaje ya figuraba en cada año previo.
Matriz de cohortes
Retención año a año · ¿cuántos de cada generación siguen?
Cada fila es un "cohort" — personas que aparecieron por primera vez en ese año. Cada columna muestra cuántos de esa cohorte siguen presentes en los años siguientes. Lees de izquierda a derecha y ves cómo la cohorte se "derrite" muy lentamente con el tiempo. Este es el análisis longitudinal clásico (mismo usado en retención de usuarios de productos digitales).
Matriz de cohortes · valor absoluto y % retenido
Verde oscuro = alta retención (la cohorte sigue en el sistema). Verde claro = menor retención. El cohort 2022 mantiene 91,9% después de 4 años — prácticamente nadie sale. Las celdas diagonales son el "100% inicial".
Composición de cada año · ¿de qué cohorte vienen los deudores?
Área apilada. Cada color representa una cohorte (año de primera aparición). En 2026, la mayoría (79,1%) sigue siendo gente que ya estaba en 2022. La población es mayoritariamente "vieja".
Análisis longitudinal
Trayectoria de cada deudor · ¿pagan, acumulan o van saliendo?
Clasificación de cada RUT según cómo evolucionó su deuda entre 2022 y 2026. Las categorías "Crónico acumulando/pagando/estable" corresponden a deudores presentes en los 5 años; las otras a quienes entraron, salieron o aparecen esporádicamente.
Distribución por trayectoria (deudores 2026)
Crónico acumulando = monto creció >5% · Crónico pagando = monto bajó >5% · Crónico estable = ±5%.
Mediana de deuda de los crónicos (5 años)
Los 247.300 deudores presentes los 5 años vieron su mediana casi duplicarse: 81 → 152 UTM (+87%).
Análisis institucional
Xray · Perfil detallado por universidad
Selecciona una universidad para ver sus deudores en detalle: evolución histórica, demografía, perfil profesional, montos y exposición judicial.
Evolución deudores (esta universidad)
Cartera UTM por año
Distribución edad
Sexo
Top regiones de origen
Rango de deuda (UTM)
Nivel jerárquico (subconjunto LinkedIn)
Exposición judicial
—
Cruce con Poder Judicial
Demandados por cobranza de deuda
Cruce de los 335.152 RUTs contra PJUD_Unholster filtrando sólo causas civiles de cobranza de deuda donde el deudor aparece como demandado directo (DDO.). Se incluyen: Juicio Ejecutivo Obligación de Dar, Ejecutivo Mínima Cuantía, Gestión Preparatoria (Confesión de Deuda / Notificación Cobro de Factura), Monitorio, Ley de Bancos, y Procedimiento Prenda. Se excluyen divorcios, daños, arrendamiento, voluntarios y demás causas civiles no vinculadas a deuda.
Distribución por nº de causas
% demandados por perfil profesional
% demandados civil por región
% demandados civil por universidad
¿Quién los demanda?
Cobradores que persiguen a los deudores FSCU
Instituciones que aparecen como demandantes (DTE.) en las causas civiles de cobranza contra los morosos FSCU. Muestra que los deudores del Fondo Solidario suelen tener múltiples acreedores: bancos, tarjetas retail, el propio Estado y algunas universidades que optan por cobranza judicial.
Top 20 cobradores por nº de deudores FSCU demandados
Cobradores por categoría
Universidades que demandan a sus ex-alumnos morosos
Del CRUCH, sólo algunas ejercen cobranza judicial. Las demás prefieren retención de impuestos vía TGR.
Cartera vencida
Montos de deuda
Valores expresados en UTM, CLP y USD al 17 de abril de 2026 (SII y Banco Central de Chile).
Conversor interactivo UTM · CLP · USD
Escribe un monto en cualquiera de los 3 campos y los otros se actualizan automáticamente. Conversión al 17 de abril de 2026 (1 UTM = $69.889 CLP · 1 USD = $886,32 CLP).
Valores preestablecidos (click para usar):
Rango de deuda por deudor
Universidades administradoras
Cartera por universidad acreedora
Cada deudor corresponde a la universidad que le otorgó el crédito y hoy lo cobra.
Nº de deudores por universidad
Cartera vencida total (UTM)
Deuda promedio por deudor (UTM)
Ranking de crecimiento
¿Qué universidades cobran mejor (o peor)?
Variación porcentual de la cartera en UTM entre 2022 y 2026 por universidad. Un crecimiento bajo (o negativo) sugiere buena recuperación; un crecimiento alto implica que la cartera se está expandiendo a pesar de los mecanismos de cobro.
Δ% cartera UTM 2022 → 2026
Verde = menor crecimiento (mejor recuperación relativa). Rojo = cartera creciendo fuerte. Se excluye U. de O'Higgins porque su base 2022 era de 1 deudor (no comparable).
Distribución territorial
Geografía de los deudores
Domicilio declarado en la rutificación civil. No necesariamente coincide con la región de egreso de la universidad.
Por región
Por macrozona
Top 20 comunas
Perfil poblacional
Demografía y patrimonio
Edad, sexo, nivel socioeconómico y patrimonio declarado por el SII para cada deudor.
Sexo
Rango de edad
Edad × Sexo
Decil de avalúo
Nivel socioeconómico
Nº de vehículos
Nº de propiedades
Rutificación profesional
Perfil LinkedIn (high-confidence)
—
Nivel jerárquico
Tamaño de empresa
Top 20 industrias
Top 30 empresas con más deudores
Excluye categorías genéricas ("autónomo", "independiente"). Solo empresas con k ≥ 10 deudores.
Geografía del perfil profesional
¿Dónde viven los deudores según cargo?
Cruce del subconjunto enriquecido con LinkedIn contra la comuna de domicilio declarada en la rutificación civil. Muestra la concentración territorial de cada tipo de perfil. Sólo comunas con ≥ 10 deudores del perfil se muestran (supresión k-anónima).
Top comunas · Ejecutivos (C-Level / Director)
Top comunas · Gerentes
Top comunas · Académicos
Transparencia técnica
Metodología
Fuentes utilizadas, cruces realizados, decisiones de diseño y limitaciones del análisis. Esta sección está destinada a periodistas, académicos y cualquier persona que quiera verificar o replicar los cálculos.
Fuentes primarias
1. Nóminas oficiales del CRUCH (Consejo de Rectoras y Rectores de las Universidades Chilenas) correspondientes a los años tributarios 2022, 2023, 2024, 2025 y 2026, publicadas conforme al Art. 15 inciso 2° de la Ley 19.287, Art. 13 bis de la Ley 19.848 y Art. Único de la Ley 19.899. Descargadas de consejoderectores.cl. Formatos: XLSX (2022, 2023) y PDF (2024, 2025, 2026). Cada deudor aparece con RUT, dígito verificador, nombres, apellidos, monto en UTM y universidad administradora.
2. Enriquecimiento de patrimonio: cruce con bases de datos SII (avalúo fiscal, decil, vehículos, propiedades, GSE, NSE) vía servicios internos Unholster. Cobertura: 89% de los deudores 2026.
3. Perfil profesional (LinkedIn Chile): pipeline propietario Unholster que rutifica 5,26 millones de perfiles LinkedIn usando el stack AutoResearch + OpenSearch Audiencias. Sólo se usan matches con confianza "high" (score ≥ 0,87). Cobertura: 15,9% de los deudores FSCU.
4. Cruce judicial (PJUD): base PJUD_Unholster (Grupo Defensa) con litigantes civiles (22,3M registros). Se filtra por participante = 'DDO.' (demandado directo) y procedimiento en {Ejecutivo Obligación de Dar, Ejecutivo Mínima Cuantía, Monitorio, Ley de Bancos, Procedimiento Prenda - Ley 20.190, Gestión Preparatoria Confesión de Deuda, Gestión Preparatoria Notificación Cobro de Factura}. Excluye divorcios, daños, arrendamiento y demás causas civiles no vinculadas a cobranza.
Conversiones de moneda
Fecha de referencia: 17 de abril de 2026.
• UTM Abril 2026: $69.889 CLP (fuente: Servicio de Impuestos Internos, sii.cl).
• Dólar observado 2026-04-17: $886,32 CLP/USD (fuente: Banco Central de Chile vía mindicador.cl).
• Tipo derivado: 1 UTM ≈ US$ 78,85.
• PIB Chile 2024 referencial: US$ 330 mil millones nominal.
Privacidad y k-anonimato
Todas las cifras publicadas en el dashboard están agregadas con supresión k-anónima (k ≥ 10): cualquier cruce que arroje menos de 10 personas en una celda se omite del JSON. El archivo aggregates.json que consume el frontend contiene exclusivamente agregados; ningún dato individual (RUT, nombre, dirección, patente, empleador específico) es accesible desde esta página. Los parquet intermedios con datos individuales están en .gitignore y nunca se suben al repositorio ni al deploy de Vercel.
Clasificación de trayectorias (análisis longitudinal)
Cada RUT se clasifica en una de 7 categorías según cómo evolucionó su monto entre 2022 y 2026:
• Crónico acumulando: presente los 5 años, monto 2026 > monto 2022 × 1,05.
• Crónico pagando: presente los 5 años, monto 2026 < monto 2022 × 0,95.
• Crónico estable: presente los 5 años, monto 2026 ≈ monto 2022 (±5%).
• Incorporado: no estaba en 2022, sí en 2026.
• Reciente: ingresó en los últimos 2 años.
• Salió: estaba en 2022, no está en 2026 (pago total o condonación).
• Intermitente / Ocasional: aparece y desaparece a lo largo del período.
Limitaciones y qué NO dice el análisis
• Los montos pagados individuales no son públicos; se infieren comparando mismo RUT año a año (si en 2023 debe menos que en 2022, se asume que pagó la diferencia neta). Esto no distingue condonaciones de pagos efectivos.
• La tasa de recuperación real requeriría datos de TGR (monto retenido vía devolución de impuestos), que no son públicos. Hay una solicitud de Transparencia Ley 20.285 en curso.
• La rutificación LinkedIn cubre 15,9%: no es un censo del perfil profesional. Ejecutivos / gerentes pueden estar subrepresentados si no tienen perfil público.
• Los datos de patrimonio SII reflejan únicamente avalúo fiscal — no ingresos ni capacidad de pago real. Alguien puede estar en decil 8-10 de avalúo (porque heredó una casa) pero tener ingresos bajos.
• Los procedimientos judiciales en PJUD son causas iniciadas, no sentencias finales. Una causa no implica condena ni deuda confirmada.
• Las proyecciones 2027-2030 son regresión lineal simple, no modelo econométrico. Suponen continuación del trend sin cambio de política, condonaciones masivas ni recesión.
Solicitudes de Transparencia (Ley 20.285) en curso
Para cerrar la serie histórica hacia atrás (2015-2021) y tener datos agregados oficiales, se están preparando solicitudes de acceso a información pública a:
• Tesorería General de la República: monto total retenido por concepto de FSCU vía devolución de impuestos a la renta, por año 2015-2025.
• Subsecretaría de Educación Superior (MINEDUC): monto total condonado bajo la Ley 21.738 (2024), desagregado por universidad administradora.
• CRUCH y universidades administradoras individuales: nóminas 2015-2021 (actualmente archivadas o no disponibles en el sitio).
• DIPRES: Fichas de Monitoreo y Seguimiento Oferta Pública del programa FSCU para años 2015-2023 (las disponibles online no cubren todos los indicadores).
Reproducibilidad
Todo el código fuente está publicado en github.com/diazaraujo/deudores-fscu bajo licencia pública. Pipeline principal:
• parse_nominas.py — parser unificado (XLSX + PDF → parquet).
• normalize_nominas.py — mapa de aliases → 27 universidades canónicas.
• cross_pjud_deudas.py — cruce judicial filtrado a cobranza de deuda.
• cross_demandantes.py — identificación de quién demanda (DTE.) a los morosos.
• app/aggregates_v3.py — consolidación + generación del JSON con k-anonimato.
Radiografía de Deudores del Fondo Solidario de Crédito Universitario · Chile 2026
335.152 personas figuran en la nómina oficial de morosos del Fondo Solidario de Crédito Universitario (FSCU) publicada por el Consejo de Rectoras y Rectores de las Universidades Chilenas (CRUCH) para el año tributario 2026, conforme al Art. 15 inciso 2° de la Ley 19.287 y Art. 13 bis de la Ley 19.848. La cartera vencida total asciende a 57,5 millones de UTM, equivalentes a $4,02 billones de pesos chilenos o US$ 4,54 mil millones — un 1,38% del PIB nominal chileno de 2024.
¿Quiénes son los deudores?
El 54,9% son hombres y 45,1% mujeres, con edad mediana entre 35 y 44 años (típico de egresados universitarios de hace 10 a 15 años). El nivel socioeconómico predominante es "Medio Alto". 118.579 deudores (35%) están en el decil 8-10 de avalúo fiscal SII — el 30% más rico de Chile por patrimonio declarado. Entre quienes están en LinkedIn (53.383 matches, 15,9%), identificamos 3.628 ejecutivos C-Level o directores, 6.664 académicos y 17.871 empleados de empresas grandes como Codelco (257), Arauco (206), Banco Santander (198), PUC Chile (194), BCI (189) y BancoEstado (131).
Morosidad crónica, no coyuntural
258.596 deudores (77,2%) figuran en las 5 nóminas 2022-2026 sin interrupción. Sólo 13.174 personas (3,9%) son ingresos nuevos en 2026 sin antecedentes previos. La probabilidad de salir de la nómina cae con la antigüedad: 14,85% para quien lleva 1 año, 8,19% para 2, 4,62% para 3, apenas 2,85% para quienes llevan 4 o más. Es una trampa de morosidad: a más tiempo deudor, menor chance de pago. La mediana de deuda de los crónicos pasó de 81 UTM en 2022 a 152 UTM en 2026 — casi se duplicó en 4 años por intereses acumulados.
Universidades acreedoras y cobranza judicial
26 universidades del CRUCH administran el Fondo Solidario. Las que más deudores concentran son U. de Santiago (25.293), U. de Concepción (24.634), U. Federico Santa María (20.324), PUC de Valparaíso (19.721), U. del Bío-Bío (19.305), U. de Valparaíso (18.208), U. de La Serena (17.452), U. de Chile (17.327). Sólo 8 de 26 universidades demandan judicialmente a sus propios ex-alumnos morosos. La Universidad de Chile lidera ampliamente con 2.129 demandas (12% de sus deudores), seguida de U. de Valparaíso (436), U. del Bío-Bío (329), UTEM (306), U. Arturo Prat (271) y U. de La Serena (222). Las restantes 18 universidades del CRUCH se apoyan exclusivamente en el mecanismo pasivo de retención de impuestos vía Tesorería General de la República.
¿Quién los demanda?
72.014 deudores FSCU (21,5%) tienen causas civiles de cobranza de deuda en el Poder Judicial chileno, filtrando procedimientos de ejecución (Ejecutivo Obligación de Dar, Ejecutivo Mínima Cuantía, Monitorio, Ley de Bancos, Procedimiento Prenda, Gestión Preparatoria de Cobranza). Los principales cobradores son la Tesorería General de la República (10.256 demandas), BancoEstado (8.678), CMR Falabella (8.582), Banco Itaú (7.467), BCI (7.328), Scotiabank (7.220) y Banco de Chile (6.335). La banca privada más BancoEstado acumulan 45.310 demandas — 4 veces más que la TGR. Los deudores FSCU no tienen sólo una deuda con el Estado: típicamente tienen múltiples obligaciones vencidas con el sistema financiero.
Evolución 2022-2026 y proyección 2030
La cartera FSCU creció de 288.290 deudores (37,3M UTM) en 2022 a 335.152 (57,5M UTM) en 2026 — +16% en personas y +54,4% en UTM. Durante el mismo período la UTM sólo se revalorizó ~12%, por lo que la morosidad real crece 4,5 veces más rápido que la inflación. Cada transición anual los nuevos ingresos superan a las salidas: saldo neto +93.024 deudores en 4 años. La tasa de recuperación anual es apenas 5,27% (salidas + pagos parciales). Los intereses acumulados superan por 3-5 veces la recuperación cada año. Si el trend continúa, la cartera alcanzará $5,47 billones CLP (US$ 6,17 mil millones, +36%) en 2030.
Metodología
Los datos provienen de (1) las nóminas oficiales del CRUCH 2022-2026 publicadas en consejoderectores.cl, (2) enriquecimiento de patrimonio con bases SII (avalúo fiscal, decil, vehículos, propiedades), (3) cruce con LinkedIn Chile mediante rutificación propietaria Unholster con 5,26M perfiles indexados, y (4) cruce con base PJUD del Poder Judicial (22M litigantes). Todas las cifras publicadas están agregadas con supresión k-anónima (k ≥ 10). Ningún dato individual (RUT, nombre, dirección, patente) es accesible desde este dashboard. Conversiones de moneda al 17 de abril de 2026: 1 UTM = $69.889 CLP (fuente: SII), 1 USD = $886,32 CLP (fuente: Banco Central de Chile).